ПОЯСНИТЕЛЬНАЯ ЗАПИСКА
К СПРАВКЕ О СТОИМОСТИ ЧИСТЫХ АКТИВОВ
ПАЕВОГО ИНВЕСТИЦИОННОГО ФОНДА
Открытый паевой инвестиционный фонд акций "Северо-западный- Фонд акций" 
(полное фирменное наименование акционерного инвестиционного фонда либо тип и название паевого инвестиционного фонда)

Правила доверительного управления зарегистрированы ФСФР №0286-58234122  01.12.2004г.
(дата и номер предоставления лицензии на осуществление деятельности инвестиционного фонда и наименование лицензирующего органа либо дата регистрации правил доверительного управления паевым инвестиционным фондом федеральным органом исполнительной власти по рынку ценных бумаг)

Общество с ограниченной ответственностью "Северо-западная управляющая компания"
197342, Санкт-Петербург г, наб. Черной речки, д. 41
(812) 702-50-30, (812) 702-50-57, (812)  702-67-87
Лицензия ФСФР 21-000-1-00654 от 18.08.2009 г.

(полное фирменное наименование управляющей компании,место нахождения, номер телефона управляющей компании, номер и дата предоставления лицензии на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами,
паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, наименование лицензирующего органа)

Дата составления отчета 28.06.2013 г.   20:00 мск
на 28 июня  2013г. 
Порядок оценки и составление отчетности о стоимости чистых активов осуществляется на основании Постановлений Федеральной комиссии по рынку ценных бумаг №03-41/пс  от 22.10.2003г. и  Приказа Федеральной службы по финансовым рынкам №05-21/пз-н от 15 июня 2005г.
Расчет стоимости чистых активов (далее – СЧА) осуществляется ежедневно, за исключением выходных (суббота, воскресенье) и праздничных дней, определенных законодательством Российской Федерации. Определение СЧА фонда производится в рублях и копейках. Информацию о СЧА  по состоянию на 20:00 рабочего дня  управляющая компания публикует не позднее 18:00 следующего дня. 
          Фактов совершения ошибок, приведших к изменению расчетной стоимости инвестиционного пая открытого паевого инвестиционного фонда акций «Северо-западный – Фонд акций» на 0,5 процентов и более в течение отчетного квартала не было. 
          Забалансовые риски отсутствуют.  
          Требования и обязательства ОПИФ акций «Северо-западный – Фонд акций», не включаемых в расчет стоимости чистых активов  отсутствуют, в том числе требования и обязательства по опционам, форвардным и фьючерсным контрактам и активам, обремененных  залогом отсутствуют, так как в состав активов не приобретаются опционы, форвардные и фьючерсные контракты и активы, обремененные залогом.                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                                             
           Активы фонда составляют денежные средства на расчетном счете в банке, акции российских хозяйственных обществ и дебиторская задолженность, состоящая из денежных средств, находящихся у брокера (ЗАО «Сбербанк-КИБ»). Обязательства фонда представляют собой задолженность по выплате вознаграждения управляющей компании,  регистратору, специализированному депозитарию.
          Доход на инвестиционные паи ОПИФ акций «Северо-западный – Фонд акций», не начисляется. 
          Сведения о событиях, которые оказали существенное влияние на стоимость чистых активов ОПИФ акций «Северо-западный - Фонд акций»: 
           существенные (на 10 и более процентов) изменения  признаваемых котировок ценных бумаг, составляющих активы Фонда: 

  Наименование
ценной бумаги	Отклонение котировки за отчетный квартал, %	
ОАО "Автоваз", АП, 2-04-00002-A	-21,42	
ОАО «Газпром», АОИ, 1-02-00028-А	-19,24	
ОАО «КАМАЗ», АОИ, 1-08-55010-D	-27,75	
ОАО «Магнитогорский металлургический комбинат», АОИ,  1-03-00078-A	-10,00	
ОАО "Новолипецкий металлургический комбинат", АОИ, 1-01-00102-A	-12,49	
ОАО «НОВАТЭК», АОИ, 1-02-00268-E	+10,71	
ОАО «Распадская», АОИ, 1-04-21725-N	-47,81	
ОАО "Северсталь", АОИ, 1-02-00143-A	-25,79	
  
   Сумма объявленных, но не полученных дивидендов по акциям, составляющим активы  ОПИФ акций «Северо-западный – Фонд акций», составили  1 632 544 ,52 (Один миллион шестьсот тридцать две тысячи пятьсот сорок четыре)  руб. 52 коп.
Наименование цб	Ставка дивиденда (руб.)	Количество бумаг (шт.)	Сумма (руб.)	
БАНК ВТБ#АО[3]	0,00143	239887000	343038,41	
ГАЗПРОМ#АО[2]	5,99	14620	87573,80	
ГМК НОРИЛЬСКИЙ НИКЕЛЬ#АО	400,83	1972	790436,76	
ОАО «КАМАЗ»,АО	0,69	5667	3910,23	
НК РОСНЕФТЬ#АО[2]	8,05	11260	90643,00	
НОВОЛИПЕЦКИЙ МК#АО	0,62	232360	144063,20	
СЕВЕРСТАЛЬ#АО[2]	1,89	40066	75724,74	
СЕВЕРСТАЛЬ#АО[2]	0,43	40066	17228,38	
СУРГУТНЕФТЕГАЗ#АО	0,5	82300	41150	
СУРГУТНЕФТЕГАЗ#АП	1,48	26200	38776	
Итого			1632544,52

Время составления «Справки о стоимости чистых активов» на 28 июня 2013 года - 20:00.

Генеральный директор                                                                                               Грачева О.В.

Начальник отдела учета и отчетности                                                                     Серебряницкая О.Е.

Уполномоченный представитель 
ЗАО «Первый специализированный депозитарий»                                                 /_______________/